銀行競逐綠色金融賽道 綠色金融行業(yè)市場投資戰(zhàn)略分析

• 吳澳燕 2023年7月11日 來源：互聯(lián)網(wǎng) 577 32
• 繁體

我國綠色金融市場的全球吸引力、影響力正在不斷提高。最新監(jiān)管數(shù)據(jù)顯示，截至2022年9月末，我國本外幣綠色貸款余額20.9萬億元，同比增長41.4%;綠色債券存量規(guī)模逾1.26萬億元，均居全球前列。

黨的二十大報(bào)告提出，推動(dòng)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展綠色化、低碳化是實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展的關(guān)鍵環(huán)節(jié)。其中，要完善支持綠色發(fā)展的財(cái)稅、金融、投資、價(jià)格政策和標(biāo)準(zhǔn)體系，發(fā)展綠色低碳產(chǎn)業(yè)，健全資源環(huán)境要素市場化配置體系。

隨著“雙碳”目標(biāo)的推進(jìn)，綠色金融業(yè)務(wù)已成銀行業(yè)競逐的重要賽道。近日密集披露的銀行年報(bào)顯示，截至2022年年末，多家國有大行綠色貸款余額超萬億元，部分股份制銀行綠色貸款增速較快。

在被納入央行碳減排支持工具金融機(jī)構(gòu)范圍內(nèi)后，多家地方法人銀行近期也紛紛落地首單相關(guān)業(yè)務(wù)。業(yè)內(nèi)人士表示，綠色金融有望成為銀行未來最重要的增量業(yè)務(wù)發(fā)展方向之一。

銀行競逐綠色金融賽道

截至2022年末，工商銀行、建設(shè)銀行、農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行綠色貸款余額均超萬億。民生銀行、中信銀行、平安銀行、光大銀行綠色貸款余額增速居前，其中民生銀行、中信銀行增速均超65%。

綠色貸款規(guī)?？焖僭鲩L的同時(shí)，銀行業(yè)綠色金融產(chǎn)品和服務(wù)也不斷創(chuàng)新。例如，中信銀行2022年率先上線個(gè)人碳減排賬戶——“中信碳賬戶”，引導(dǎo)綠色消費(fèi)轉(zhuǎn)型。2022年工商銀行成功發(fā)行100億元人民幣碳中和綠色金融債，為境內(nèi)首單商業(yè)銀行碳中和綠色金融債。

展望未來，多家銀行表示將把綠色金融放在更加突出的位置加快發(fā)展。光大銀行2023年將按照“綠色貸款、清潔能源產(chǎn)業(yè)貸款增速不低于一般貸款增速，且高于可比同業(yè)平均增速”的要求，爭取全年綠色貸款增量不低于500億元。交通銀行“十四五”期末綠色貸款目標(biāo)為不低于8000億元，力爭達(dá)到1萬億元。

根據(jù)中研普華產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《2022-2027年中國綠色金融行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀與投資前景預(yù)測報(bào)告》顯示：

綠色金融是指為支持環(huán)境改善、應(yīng)對氣候變化和資源節(jié)約高效利用的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，即對環(huán)保、節(jié)能、清潔能源、綠色交通、綠色建筑等領(lǐng)域的項(xiàng)目投融資、項(xiàng)目運(yùn)營、風(fēng)險(xiǎn)管理等所提供的金融服務(wù)。

當(dāng)前綠色經(jīng)濟(jì)已成為我國經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的重要引擎之一，是促進(jìn)和引領(lǐng)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的重要?jiǎng)幽堋?022年，我國綠色投資規(guī)模達(dá)2.6萬億元，未來5年可能累計(jì)增加16.3萬億元。

我國綠色金融市場的全球吸引力、影響力正在不斷提高。最新監(jiān)管數(shù)據(jù)顯示，截至2022年9月末，我國本外幣綠色貸款余額20.9萬億元，同比增長41.4%;綠色債券存量規(guī)模逾1.26萬億元，均居全球前列。

綠色金融行業(yè)市場投資戰(zhàn)略分析

傳統(tǒng)行業(yè)在中國經(jīng)濟(jì)發(fā)展中長期扮演著重要的角色，隨著“雙碳”目標(biāo)的提出，推動(dòng)傳統(tǒng)行業(yè)綠色轉(zhuǎn)型升級成了綠色低碳發(fā)展的必然要求。綠色金融借助金融交易的資產(chǎn)定價(jià)功能，為碳環(huán)境容量定價(jià)。

一方面，通過價(jià)格機(jī)制引導(dǎo)資源和生產(chǎn)要素向低碳項(xiàng)目聚合;另一方面，通過將環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)線性化，將使用自然資源的負(fù)外部性內(nèi)部化，迫使要素生產(chǎn)率低下、環(huán)境成本高企的部分傳統(tǒng)行業(yè)限制淘汰落后產(chǎn)能，加快新舊動(dòng)能轉(zhuǎn)換的步伐，逐步實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)型升級。

綠色項(xiàng)目涵蓋、污染防治、資源節(jié)約與循環(huán)利用、清潔、清潔能源以及生態(tài)保護(hù)與適應(yīng)氣候變化六大類?！【G色金融可以發(fā)揮優(yōu)化金融資源配置的能力。通過寓節(jié)能、環(huán)保、低碳理念于金融機(jī)構(gòu)日常經(jīng)營活動(dòng)當(dāng)中，運(yùn)用“區(qū)別對待”的指導(dǎo)思想，采取差別化信貸政策等手段，引導(dǎo)資金逐步退出“高碳”行業(yè)，流向“雙碳”項(xiàng)目，提高綠色項(xiàng)目的融資可獲得性。

伴隨著我國“雙碳”工作推進(jìn)，綠色金融逐漸成為金融機(jī)構(gòu)競逐的重要賽道。綠色發(fā)展理念推動(dòng)金融業(yè)深刻變革，綠色金融正迎來前所未有的黃金發(fā)展期。相關(guān)創(chuàng)新產(chǎn)品和業(yè)務(wù)正在成為銀行、保險(xiǎn)、證券、信托、基金等金融機(jī)構(gòu)的新戰(zhàn)略支點(diǎn)。

我國在2021年成為全球第二大綠色債券發(fā)行國。今年6月9日，氣候債券倡議組織與中國國債登記結(jié)算公司中債研發(fā)中心等機(jī)構(gòu)聯(lián)合發(fā)布的《中國可持續(xù)債券市場報(bào)告2022》顯示，去年我國成為全球最大的綠色債券發(fā)行市場，被納入CBI綠色債券數(shù)據(jù)庫的中國綠色債券達(dá)854億美元，規(guī)模引領(lǐng)全球。

近年來，我國穩(wěn)步推進(jìn)綠色金融產(chǎn)品創(chuàng)新，綠色貸款業(yè)務(wù)規(guī)模持續(xù)提升，綠色債券、綠色保險(xiǎn)、綠色基金等產(chǎn)品日漸豐富，市場供給結(jié)構(gòu)進(jìn)一步優(yōu)化。產(chǎn)品創(chuàng)新離不開一個(gè)重要的政策工具，即全國碳排放權(quán)交易市場(以下簡稱“全國碳市場”)。截至2022年11月24日交易結(jié)束，碳排放配額累計(jì)成交量破2億噸大關(guān)，超過半數(shù)的重點(diǎn)排放單位參與了交易。建設(shè)碳市場利用市場機(jī)制來控制、減少溫室氣體排放，以較低成本實(shí)現(xiàn)特定減排目標(biāo)。

綠色金融的發(fā)展離不開政策的大力引導(dǎo)和支持。人民銀行于2021年11月推出碳減排支持工具和支持煤炭清潔高效利用專項(xiàng)再貸款。今年年初，人民銀行印發(fā)通知，延續(xù)實(shí)施三項(xiàng)貨幣政策工具，就包括上述二者。其中，碳減排支持工具延續(xù)實(shí)施至2024年末，將部分地方法人金融機(jī)構(gòu)和外資金融機(jī)構(gòu)納入碳減排支持工具的金融機(jī)構(gòu)范圍，進(jìn)一步擴(kuò)大政策惠及面;支持煤炭清潔高效利用專項(xiàng)再貸款延續(xù)實(shí)施至2023年末。

由于綠色金融相關(guān)投資具有周期長、回報(bào)確定性較弱的特點(diǎn)，為確保業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)持續(xù)健康發(fā)展，要建立商業(yè)價(jià)值與社會(huì)責(zé)任統(tǒng)一的市場化激勵(lì)機(jī)制。上海財(cái)經(jīng)大學(xué)上海國際金融中心研究院院長馬文杰建議，一是依靠財(cái)政、金融政策激勵(lì)，比如可將稅收優(yōu)惠政策與企業(yè)的ESG(環(huán)境、社會(huì)和公司治理)表現(xiàn)掛鉤;二是做好投資者社會(huì)責(zé)任意識(shí)的培養(yǎng)。

更多行業(yè)詳情請點(diǎn)擊中研普華產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《2022-2027年中國綠色金融行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀與投資前景預(yù)測報(bào)告》。

• 相關(guān)深度報(bào)告REPORTS

  

  2022-2027年中國綠色金融行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀與投資前景預(yù)測報(bào)告

  目前，中國是全球綠色金融的引領(lǐng)者，自上而下的政策推動(dòng)和自下而上的實(shí)踐創(chuàng)新密切結(jié)合，形成了具有中國特色的綠色金融發(fā)展路徑，為保障中國的綠色發(fā)展發(fā)揮著巨大作用。隨著綠色金融各項(xiàng)標(biāo)準(zhǔn)的不...

  查看詳情

延伸閱讀

推薦閱讀

猜您喜歡