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鐵礦石價(jià)格上漲的原因有哪些?鐵礦石產(chǎn)業(yè)未來發(fā)展趨勢分析

鐵礦石是鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)的重要原材料,天然礦石(鐵礦石)經(jīng)過破碎、磨碎、磁選、浮選、重選等程序逐漸選出鐵。鐵礦石是含有鐵單質(zhì)或鐵化合物能夠經(jīng)濟(jì)利用的礦物集合體。

近段時(shí)間以來,鐵礦石價(jià)格連續(xù)快速上漲,11月15日,鐵礦石期貨主力合約價(jià)格一度沖高至995元/噸,接近1000元/噸的整數(shù)大關(guān),創(chuàng)下自2021年7月份以來的新高位。

從供給來看,鐵礦石到港量環(huán)比大幅增加。澳大利亞鐵礦石發(fā)貨量環(huán)比增加,巴西鐵礦石發(fā)貨量環(huán)比增加,港口鐵礦石庫存與前一周相比小幅增加。高爐開工率環(huán)比有所增加。

鐵礦石是鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)的重要原材料,天然礦石(鐵礦石)經(jīng)過破碎、磨碎、磁選、浮選、重選等程序逐漸選出鐵。鐵礦石是含有鐵單質(zhì)或鐵化合物能夠經(jīng)濟(jì)利用的礦物集合體。

鐵礦石市場供需情況

在供給方面,據(jù)相關(guān)機(jī)構(gòu)統(tǒng)計(jì),11月13日—11月19日,全國47個(gè)港口鐵礦石到港量為2503萬噸,環(huán)比增加402.8萬噸;北方六港鐵礦石到港總量為1309萬噸,環(huán)比增加365.1萬噸。11月13日—11月19日,澳大利亞、巴西19港鐵礦石發(fā)運(yùn)總量為2662.5萬噸,環(huán)比增加521.6萬噸。澳大利亞發(fā)運(yùn)量為1911.0萬噸,環(huán)比增加255.9萬噸,其中澳大利亞發(fā)往中國的量為1580.0萬噸,環(huán)比增加211.7萬噸。巴西發(fā)運(yùn)量為751.5萬噸,環(huán)比增加265.7萬噸。全球鐵礦石發(fā)運(yùn)總量為3223.5萬噸,環(huán)比增加601.9萬噸。

在庫存方面,11月24日,鐵礦石港口庫存為11309.1萬噸,比11月17日增加82.2萬噸。其中,澳大利亞礦庫存為4864.47萬噸,環(huán)比上升33.6萬噸;巴西礦庫存為4523.39萬噸,環(huán)比上升33.6萬噸。11月24日,澳大利亞到中國運(yùn)費(fèi)價(jià)格為10.35美元/噸,環(huán)比降低0.15美元/噸;巴西到中國的運(yùn)費(fèi)價(jià)格為23.80美元/噸,環(huán)比上漲0.35美元/噸。

在需求方面,11月20日—11月24日,CSPI中國鋼材綜合價(jià)格指數(shù)為112.21,環(huán)比增加0.62點(diǎn),增幅為0.56%。鋼材社會(huì)庫存為896.1萬噸,環(huán)比下降25.87萬噸。相關(guān)機(jī)構(gòu)調(diào)研的247家鋼廠高爐開工率為80.12%,環(huán)比增加0.45個(gè)百分點(diǎn),同比增加3.09個(gè)百分點(diǎn)。

鐵礦石價(jià)格上漲的原因有哪些?

鐵礦石價(jià)格受宏觀方面驅(qū)動(dòng)較強(qiáng)。10月下旬,伴隨著1萬億元國債的發(fā)行,寬松的財(cái)政政策點(diǎn)燃市場樂觀預(yù)期。11月份美聯(lián)儲(chǔ)再度暫停加息,國慶節(jié)假期后油價(jià)持續(xù)走低疊加美國經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)邊際走弱,驅(qū)動(dòng)美債長端收益率大幅回落,風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)迎來反彈窗口期。同時(shí),中美關(guān)系有所緩和,風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)偏好明顯上升,國內(nèi)外宏觀環(huán)境驅(qū)動(dòng)包括鐵礦石在內(nèi)的大宗商品價(jià)格上行。

產(chǎn)業(yè)層面,原材料與鋼材價(jià)格共振上行。近期受宏觀樂觀預(yù)期提振,鋼材價(jià)格走強(qiáng),鋼材利潤有所恢復(fù),短流程鋼廠開工率大幅回升,受部分地區(qū)鋼廠年底前例行檢修影響,長流程鋼廠開工率有所下滑。受煤礦事故影響,“雙焦”價(jià)格走勢更為強(qiáng)勢。

資金層面,近月合約收貼水。

11月—12月份,鐵礦石期貨2401合約進(jìn)入期現(xiàn)價(jià)格回歸周期,現(xiàn)貨和期貨價(jià)格趨于收斂。10月23日—11月23日,鐵礦石期現(xiàn)貨價(jià)格共振上行,但期貨漲幅更大,普氏鐵礦石價(jià)格指數(shù)上漲19.55美元/噸至134.80美元/噸,漲幅達(dá)16.96%;日照港卡拉加斯粉價(jià)格上漲100元/噸至1088元/噸,漲幅達(dá)10.12%;鐵礦石期貨主力合約(2401合約)價(jià)格最高上漲153.5元/噸至988.5元/噸,漲幅達(dá)18.38%。同時(shí)鐵礦石期貨主力合約資金的移倉換月也助推鐵礦石期貨2401合約價(jià)格大幅上漲。

根據(jù)中研普華產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《2024-2029年鐵礦石產(chǎn)業(yè)現(xiàn)狀及未來發(fā)展趨勢分析報(bào)告》顯示:

鐵礦石在全球的分布較為集中,其中大洋洲、美洲以及亞洲是全球鐵礦石的主要分布區(qū)域。根據(jù) USGS 統(tǒng)計(jì),全球可用鐵礦石儲(chǔ)量約 1,800 億噸,其中澳大利亞為可用鐵礦石儲(chǔ)量第一大國,儲(chǔ)量約為 510 億噸,約占全球總儲(chǔ)量的28.33%;巴西、俄羅斯及中國分列第二、三、四位,以上四國的可用鐵礦石儲(chǔ)量共占全球儲(chǔ)量的 70%以上。中國的鐵礦石資源普遍屬于貧礦,經(jīng)濟(jì)開采價(jià)值遠(yuǎn)低于其他國家。

目前,我國鐵礦石資源主要分布在17個(gè)省,共有鐵礦礦區(qū)1898個(gè)。其中大型礦區(qū)101個(gè)、中型礦區(qū)470個(gè)、小型礦區(qū)1327個(gè)。

鐵礦石產(chǎn)業(yè)未來發(fā)展趨勢分析

自2023年5月以來,鐵礦石2401期貨合約價(jià)格持續(xù)上升,從650元/噸開始上漲。特別是在鋼鐵行業(yè)的傳統(tǒng)淡季10月,鐵礦石價(jià)格自820元/噸一路飆升,于11月14日突破990元/噸關(guān)口,價(jià)格達(dá)到近兩年來的高點(diǎn)。

鐵礦石價(jià)格波動(dòng)引起了國家相關(guān)部門的高度關(guān)注。11月15日,國家發(fā)展改革委價(jià)格司派員赴大連商品交易所,共同研究如何加強(qiáng)鐵礦石市場監(jiān)管工作。隨后的11月23日,針對近期鐵礦石價(jià)格出現(xiàn)連續(xù)過快上漲的異動(dòng)情況,國家發(fā)展改革委價(jià)格司、市場監(jiān)管總局價(jià)監(jiān)競爭局、中國證監(jiān)會(huì)期貨部組織部分鐵礦石貿(mào)易企業(yè)和期貨公司召開會(huì)議,了解有關(guān)企業(yè)參與鐵礦石現(xiàn)貨和期貨交易情況,要求有關(guān)企業(yè)依法合規(guī)經(jīng)營,不得捏造散布漲價(jià)信息、故意渲染漲價(jià)氛圍、囤積居奇、哄抬價(jià)格、過度投機(jī)炒作、操縱期貨市場。

鐵礦石是鋼鐵工業(yè)不可或缺的基礎(chǔ)原材料,是關(guān)系到我國鋼鐵產(chǎn)業(yè)鏈、供應(yīng)鏈安全的關(guān)鍵因素。

目前,我國作為全球最大的鋼鐵生產(chǎn)國,對鐵礦石的需求量巨大,但對外依存度較高。

在加快構(gòu)建新發(fā)展格局的背景下,加大國內(nèi)鐵礦石資源開發(fā)力度,是維護(hù)產(chǎn)業(yè)安全的必要之舉。冶金工業(yè)規(guī)劃研究院研究報(bào)告顯示,考慮國內(nèi)控制鋼鐵產(chǎn)量非正常增長、環(huán)保持續(xù)加嚴(yán)、碳排放成本逐步納入考慮以及廢鋼替代趨勢,預(yù)計(jì)“十四五”期間進(jìn)口礦量仍將維持10億噸以上水平。

按照工信部《關(guān)于推動(dòng)鋼鐵工業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的指導(dǎo)意見(征求意見稿)》提出的目標(biāo),力爭到2025年,打造1個(gè)至2個(gè)具有全球影響力和市場競爭力的海外權(quán)益鐵礦山,海外權(quán)益鐵礦占進(jìn)口礦比重超過20%。

在激烈的市場競爭中,企業(yè)及投資者能否做出適時(shí)有效的市場決策是制勝的關(guān)鍵。報(bào)告準(zhǔn)確把握行業(yè)未被滿足的市場需求和趨勢,有效規(guī)避行業(yè)投資風(fēng)險(xiǎn),更有效率地鞏固或者拓展相應(yīng)的戰(zhàn)略性目標(biāo)市場,牢牢把握行業(yè)競爭的主動(dòng)權(quán)。

想要了解更多行業(yè)詳情請點(diǎn)擊中研普華產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《2024-2029年鐵礦石產(chǎn)業(yè)現(xiàn)狀及未來發(fā)展趨勢分析報(bào)告》。

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