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樂視欲申辦銀行業(yè)務(wù) 但面臨關(guān)聯(lián)交易和信任危機難度頗高

2017年6月16日     來源:南方都市報      編輯:LuoYang      繁體
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深陷金融牌照之困的樂視正式表達了對身板銀行業(yè)務(wù)的興趣,但目前深陷債務(wù)危機之中的樂視不但各項硬指標難以合格,被深交所發(fā)函詢問的內(nèi)部關(guān)聯(lián)交易以及風波不斷導致樂視公信力全無,都讓樂視的銀行夢看起來遙不可及。


  關(guān)聯(lián)交易不利銀行牌照申請

  除了硬指標實力,銀監(jiān)會發(fā)布的《關(guān)于促進民營銀行發(fā)展的指導意見》對于民營銀行股東要求對參股股東的關(guān)聯(lián)交易有嚴格的管理,要求擬投資民營銀行的資本所有者,關(guān)聯(lián)企業(yè)和股權(quán)關(guān)系簡潔透明,沒有關(guān)聯(lián)交易的組織構(gòu)造和不良記錄。樂視網(wǎng)在回答投資者關(guān)于申辦銀行傳聞的提問時明確表示,其相關(guān)業(yè)務(wù)由上市公司占主導地位,將會起到核心支撐和主導作用。

  但事實上,作為上市公司的樂視網(wǎng)在其關(guān)聯(lián)交易這塊也是備受質(zhì)疑。對樂視網(wǎng)2016年年報數(shù)據(jù)梳理顯示,樂視網(wǎng)的關(guān)聯(lián)交易大幅增加,前五大客戶均為關(guān)聯(lián)方,2016年樂視網(wǎng)與關(guān)聯(lián)方的銷售額為128億,相當于全年營業(yè)總收入的53.6%。換句話說,在樂視網(wǎng)2016年的收入中,超過一半來自于關(guān)聯(lián)交易。其中關(guān)聯(lián)銷售形成了38億元的關(guān)聯(lián)方應(yīng)收賬款。對此,樂視網(wǎng)在其年報中表示,這些應(yīng)收賬款的回收情況取決于各關(guān)聯(lián)公司的經(jīng)營情況,為此,公司實際控制人賈躍亭對該部分應(yīng)收賬款已為公司提供了擔保。

  此前“資金挪用”事件中的易到,樂視網(wǎng)對其也有應(yīng)收賬款。據(jù)年報顯示,樂視網(wǎng)對東方車云(易到運營公司)有1.26億元的應(yīng)收賬款。在2016年,樂視網(wǎng)向東方車云信息技術(shù)有限公司銷售了6 .4億元的會員、貨物,應(yīng)收賬款金額占樂視網(wǎng)對東方車云銷售額的近兩成。對于2016年關(guān)聯(lián)交易的增加,樂視網(wǎng)對此解釋稱,由于業(yè)務(wù)模式變化及本期關(guān)聯(lián)單位業(yè)務(wù)量增長,導致公司2016年關(guān)聯(lián)方交易增加。事實上,樂視的巨額關(guān)聯(lián)交易已經(jīng)引發(fā)注意,成為了深交所發(fā)函問詢的重點。5月8日,深交所發(fā)函稱留意到樂視網(wǎng)的預付賬款期末余額較年初增長19.52%,要求補充說明預付賬款期末余額前十名客戶的基本情況,并明確是否存在關(guān)聯(lián)方資金占用的情形。

  對此,北京某大型律師事務(wù)所一名律師表示,從民營銀行申請的條件來看,樂視網(wǎng)巨額的關(guān)聯(lián)交易對其設(shè)立民營銀行十分不利。

  樂視金融必須解決信任問題

  除了硬實力,對于樂視金融而言,要獲得銀行牌照,當前除了要滿足硬性指標外,還必須解決因母公司面臨一系列的負面信息,特別是資金鏈緊張的情況下,樂視金融的公信力問題。

  今年以來,樂視金融頻頻陷入理財產(chǎn)品涉嫌自融的爭議中。根據(jù)媒體報道,樂視金融“尊享理財”的一款“樂享其成305期1號”產(chǎn)品標的資產(chǎn)為重慶樂視商業(yè)保理有限公司轉(zhuǎn)讓的應(yīng)收賬款收益權(quán)。重慶樂視商業(yè)保理有限公司和運營“尊享理財”產(chǎn)品的樂信(北京)網(wǎng)絡(luò)科技有限公司都是樂視控股的關(guān)聯(lián)企業(yè)。工商信息顯示,重慶樂視商業(yè)保理有限公司的企業(yè)法人是樂視投資管理(北京)有限公司,樂視投資正是樂視控股(北京)有限公司旗下企業(yè)。樂信(北京)網(wǎng)絡(luò)科技有限公司的法人股東是樂視控股(北京)有限公司。對此,樂視金融方面曾回應(yīng)稱,“樂視金融是受國家有關(guān)部門核準并監(jiān)管的正規(guī)金融企業(yè),持有開展相關(guān)業(yè)務(wù)的金融許可證。樂視金融目前開展的,是在當下中國金融市場環(huán)境中非常普遍的供應(yīng)鏈金融及保理業(yè)務(wù),是符合監(jiān)管的常規(guī)金融服務(wù)。樂視金融的理財產(chǎn)品,是基于行業(yè)主流模式即合法債權(quán)收益權(quán)轉(zhuǎn)讓模式設(shè)計”。但這一說法并沒有打消對于這款產(chǎn)品自融的質(zhì)疑。

  對于樂視申辦銀行一事,中國人民大學重陽金融研究院客座研究員董希淼表示,近期樂視頻頻爆出資金鏈問題,資金困局對樂視來說是一道檻,盡管有融創(chuàng)中國的160億元注資仍難解渴,這會影響市場信心。按照監(jiān)管要求,設(shè)立民營銀行需要實繳資本金不低于20億元,按照單一股東持股比例不高于30%測算,約合6億元。董希淼表示,“雖然這么來看資金總額不算太高,但是短期來看,設(shè)立民營銀行、一次性繳納資本金后,不僅無助于補血反而會進一步加劇樂視的資金緊張”。

  既然申請民營銀行牌照的條件很難達到,那直銷銀行牌照是否更好申請?在國內(nèi)首家采用獨立法人運作模式的直銷銀行,在百信銀行落地后,緊接著,江蘇銀行、招商銀行等多家銀行宣布發(fā)起設(shè)立直銷銀行,其出資金額分別為40億元、20億元。對于直銷銀行設(shè)立的門檻和條件,目前并沒有正式規(guī)定。國家金融與發(fā)展實驗室銀行研究中心主任曾剛表示,直銷銀行設(shè)立的門檻和條件目前還沒有正式規(guī)定,畢竟才開始試點。但從已發(fā)起設(shè)立的百信銀行來看,是由中信銀行和百度公司作為發(fā)起人,分別認購百信銀行14億股、6億股普通股股份,入股比例分別為70%、30%。樂視金融方面透露的信息顯示,直銷銀行將聯(lián)合其他機構(gòu)一起設(shè)立,但不愿透露具體合作機構(gòu)。

  近日,興業(yè)銀行攜手樂視控股在北京召開發(fā)布會,宣布正式推出TV版“家庭銀行”,有外界聲音猜測是否為興業(yè)銀行。但興業(yè)銀行零售部負責人稱,本次只限于和樂視技術(shù)上的合作,不涉及任何金融相關(guān)的合作。

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