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化妝品制假售假成產(chǎn)業(yè)鏈 化妝品行業(yè)前景分析

近年來,隨著我國經(jīng)濟的快速發(fā)展,化妝品由奢侈品變成了不可或缺的日常用品,加上互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)的飛速發(fā)展,帶動了化妝品產(chǎn)業(yè)線上銷售渠道的多元化發(fā)展,線上直營店、第三方綜合平臺旗艦店,達(dá)人帶貨等新興模式不斷出現(xiàn),進(jìn)一步促進(jìn)了我國化妝品行業(yè)的飛速發(fā)展。據(jù)資料顯示

化妝品行業(yè)市場如何?日前,2023上海兩會期間,上海市人大代表、伽藍(lán)(集團)股份有限公司公共事務(wù)總經(jīng)理陳娟玲提交了一份《關(guān)于加強保護(hù)企業(yè)知識產(chǎn)權(quán)推動美麗健康產(chǎn)業(yè)發(fā)展的建議》。

該建議指出,近年來,我國化妝品企業(yè)規(guī)模和新增數(shù)量逐年增加,產(chǎn)業(yè)集群聚集效應(yīng)明顯。2020年,國內(nèi)化妝品市場規(guī)模達(dá)到3400億元,2021年1-11月市場規(guī)模達(dá)3678億元。與此同時,因市場競爭愈加激烈,化妝品產(chǎn)業(yè)中存在不法分子生產(chǎn)、銷售假冒偽劣化妝品等亂象。、

根據(jù)中研普華研究院撰寫的《2022-2027年中國化妝品行業(yè)市場全景調(diào)研及投資價值評估研究報告》顯示:

化妝品行業(yè)市場分析

近年來,隨著我國經(jīng)濟的快速發(fā)展,化妝品由奢侈品變成了不可或缺的日常用品,加上互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)的飛速發(fā)展,帶動了化妝品產(chǎn)業(yè)線上銷售渠道的多元化發(fā)展,線上直營店、第三方綜合平臺旗艦店,達(dá)人帶貨等新興模式不斷出現(xiàn),進(jìn)一步促進(jìn)了我國化妝品行業(yè)的飛速發(fā)展。據(jù)資料顯示,2021年我國化妝品商品零售額達(dá)4026億元,同比增長18.4%。

從市場結(jié)構(gòu)來看,護(hù)膚品、護(hù)發(fā)用品和彩妝依然是我國化妝品消費市場的主力軍,三者占據(jù)中國化妝品市場份額達(dá)70%以上。其中,護(hù)膚品市場占比為51.2%,護(hù)發(fā)用品占比為11.9%,彩妝占比為11.6%。

目前,我國化妝品行業(yè)整體市場格局較為分散,高端化妝品領(lǐng)域基本被國際品牌所占據(jù),但近年來國貨崛起勢頭強勁。

隨著國民經(jīng)濟的發(fā)展,很多行業(yè)都迎來了國產(chǎn)替代的浪潮,其中就包括化妝品行業(yè)。在品牌本土化趨勢下,國貨崛起持續(xù)。在相對成熟的化妝品市場,行業(yè)龍頭大多是本土品牌。

2022年各大市場可謂“風(fēng)起云涌”,化妝品行業(yè)更是如此。面對深受影響的化妝品市場,各大品牌只能頂住壓力,負(fù)重前行。這一年,我們不僅見證了上美集團、環(huán)亞、巨子生物、愛美客等多個化妝品集團沖擊IPO上市,還看到了國潮文化逐漸深刻地融入部分品牌中。值得注意的是,雖然彩妝有所下滑,但細(xì)分領(lǐng)域成為新的機會增長點。

化妝品行業(yè)2022年1月1日至12月30日累計下跌9.59%、跑贏滬深300指數(shù)11.13%。從代表公司來看,2022年初至今13家代表公司有3家上漲,漲幅位居前三位的為科思股份、珀萊雅、丸美股份,跌幅位居前三位的為青松股份、力合科創(chuàng)、嘉亨家化。估值方面,2022年自7月份以來行業(yè)代表公司估值均呈現(xiàn)下行。當(dāng)前估值前三的公司是青島金王、華業(yè)香料、珀雅,PE(TTM)分別是608.56、77.98、67.15;歷史估值來看,當(dāng)前估值均低于于2020年以來的歷史平均水平。

據(jù)市場調(diào)研數(shù)據(jù),全球抗衰市場自2011年起已實現(xiàn)連續(xù)多年增長。成立于2016年的抗衰品牌OGP,在2022年公布其在藍(lán)銅勝肽領(lǐng)域的突破性技術(shù),并將應(yīng)用了該抗衰體系的新品發(fā)布。而頭部國貨品牌薇諾娜在過去幾年中,專注于從敏感性皮膚修護(hù)的研究上,逐步向敏感性皮膚的防曬、美白、抗老,以及敏感性皮膚的功效底妝等敏感性皮膚PLUS產(chǎn)品線發(fā)展。

近年,國產(chǎn)化妝品品牌憑借“國潮風(fēng)”及平價路線迅速增長,初步具備了與國際品牌抗衡的規(guī)模。而國家藥品監(jiān)督管理局發(fā)布的各類行業(yè)規(guī)范也從政策上利好行業(yè)產(chǎn)品的規(guī)范化發(fā)展。

以半畝花田為例,2022年,它在618天貓&抖音平臺獲得身體護(hù)理國貨第1名,在雙11天貓&抖音平臺再次位于身體護(hù)理品類國貨首位。而MCL花皙蔻也與菏澤牡丹產(chǎn)品技術(shù)研究院、北京市植物資源研究開發(fā)重點實驗室等合作,目前已經(jīng)擁有以牡丹全株發(fā)酵液、牡丹舒緩因子等為主的獨家原料。其自研的牡丹成分及技術(shù)已申請9項國家專利。

化妝品行業(yè)前景分析

三年疫情給化妝品行業(yè)帶來了許多改變。線下流量減少,使得各大品牌的營銷重心開始向線上轉(zhuǎn)移,網(wǎng)紅經(jīng)濟、直播銷售促使化妝品細(xì)分賽道快速發(fā)展。

近年來,國產(chǎn)化妝品份額在持續(xù)提升,但截至2021年,國內(nèi)化妝品市場CR5全為國際大牌。在CR10中,本土化妝品品牌份額合計僅為3.9%,遠(yuǎn)低于美日韓本土品牌市場份額,這也是國內(nèi)化妝品行業(yè)的提升空間。

另外,國家統(tǒng)計局公布了11月社會消費品零售數(shù)據(jù),2022年1-11月化妝品零售總額為3652億元,同比下降3.1%;其中11月化妝品類零售總額為562億元,同比下降4.6%,強于社零整體1.3pct,在可選消費品中展現(xiàn)相對的強韌性。

隨著國內(nèi)防疫政策持續(xù)優(yōu)化,化妝品消費需求有望逐步恢復(fù),此外在供給端渠道格局重塑、行業(yè)政策監(jiān)管趨嚴(yán)的背景下,具備研發(fā)/產(chǎn)品/渠道/營銷/靈活組織等綜合優(yōu)勢的頭部企業(yè)份額有望持續(xù)提升,深度受益行業(yè)修復(fù)和高成長性。

2023年,機會發(fā)掘應(yīng)在需同時具備營銷和產(chǎn)品雙重能力的化妝品龍頭公司,一個機會在產(chǎn)品力及品牌力提升的背景下,持續(xù)打造爆品及爆品系列,具備產(chǎn)品差異化的皮膚學(xué)級護(hù)膚品賽道龍頭貝泰妮;另外一個是主打大單品策略,不斷進(jìn)行大單品系列拓展的珀萊雅;最后是全產(chǎn)業(yè)鏈布局,多品牌矩陣的華熙生物。

2021 年 2 月藥監(jiān)局出 臺了《化妝品注冊備案管理方法》,對化妝品及新原料注冊和備案的程序、時限和要求進(jìn)行了明確。2021 年 5 月出臺的《化妝品功效宣稱評價規(guī)范》表示,應(yīng)當(dāng)依據(jù)《規(guī)范》的要求對化妝品的功效宣稱進(jìn)行評價,并 在國家藥監(jiān)局指定網(wǎng)站上傳產(chǎn)品功效宣稱依據(jù)的摘要。

監(jiān)管趨嚴(yán)使得新品推出面臨更高標(biāo)準(zhǔn)的要求以及更高 的費用成本和時間成本,護(hù)膚品行業(yè)正式進(jìn)入功效測評時代,成分和功效的重要性顯著提高。

未來,化妝品行業(yè)發(fā)展前景如何?想了解關(guān)于更多化妝品行業(yè)專業(yè)分析,請點擊《2022-2027年中國化妝品行業(yè)市場全景調(diào)研及投資價值評估研究報告》。


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